股神開倉引爆行情！技術牛市來了

上攻勢頭不止！恆指大漲逾700 點，一舉站上18000點。

接連三個交易日急速反彈，11月恆生指數自低點反彈近25％，意味港股已經正式 進入技術性牛市。恆生科技指數自低點反彈逾3成。理論上，主要股指股價上漲20％，即意味著該市場步入技術性牛市。

市場反攻引來大批資金南下。11月15日，南向資金大舉買入337億港元，創下年內第二，但獲利了結資金也維持高位，賣出資金高達335億港元，南向資金淨流入2。55億港元。

股神首買半導體

隨著美股三季報的披露，股神巴菲特的新動向又引起了市場的關注。巴菲特旗下的伯克希爾·哈撒韋大舉買入臺積電，三季度買入6000餘萬股，市值超41億美元，列為第10號重倉。

如果說新能源車逐漸成熟，巴菲特近期屢次高點減持比亞迪，算作“別人貪婪時我恐懼”；這次操作則是“別人恐懼時我貪婪”。臺積電美股今年下跌近4成，最多跌近6成。據Whalewisdom，三季度巴菲特的持倉均價估算為68。56美元，按現在72。80美元的收盤價計算，巴菲特此筆操作已經浮盈約2。5億美元。

半導體仍處調整期，但股神的開倉極大增強了市場信心。從基本面上看，受到全球經濟衰退訊號和手機、電腦等裝置銷量下滑影響，半導體行業已經進入調整週期。中芯國際近日就曾表示，結合當前宏觀經濟的走勢和去庫存的節奏，還未看到行業有復甦的跡象，由於這一次週期疊加多重複雜的外部因素，調整持續時間可能更長。但巴菲特於目前價位的大舉買入，反映股神中長期看好全球半導體的表現。同時，全球最大對沖基金橋水基金也於第三季增持21萬股臺積電，反映出“英雄所見略同”。

股神開倉影響下，11月15日，港股半導體板塊大幅反彈，晶門半導體大漲22％，中芯國際、華虹半導體等權重上漲8％以上。臺積電臺股上漲近8％。

網際網路雄起

科技板塊再度引領今日行情，除了半導體大漲外，科技股還受到兩大利好影響：

一是昨晚中美兩國領導人的會晤向市場傳遞出積極訊號。國務委員兼外長王毅指出，此次會晤為今後一個時期中美關係的發展明確了方向，將有利於推動兩國關係逐步重回健康穩定的正軌。結合此前美方人員在港已經結束對相關中概股的底稿審查，市場對受雙邊關係影響較大的網際網路板塊信心再起。

大批網際網路科技公司大幅上漲。權重股中，騰訊、阿里、快手及百度漲幅居前。其中，騰訊、阿里兩大巨頭漲幅雙雙破10％。接連數日大漲，科技股權重年內跌幅多已收至3成左右。

二是螞蟻集團整改出現新動向。昨晚，多家公司公告披露了重慶螞蟻消費金融有限公司增資。

在此次增資中，重慶螞蟻消費金融有限公司引入了國資，新股東中的杭金數科此次出資18。5億元人民幣，一躍成為其第二大股東，持股比例達10％。資料顯示，杭金數科由杭州市金融投資集團有限公司持股54。03％，而杭州市金融投資集團則為杭州市政府直屬的國有獨資企業。

今日“阿里系”整體走強，阿里巴巴大漲逾11％，阿里健康漲超14％，阿里影業漲逾8％。？

地產股繼續狂飆？

地產政策利好不斷，地產股的熱點正轉向物業及小市值個股。

港股小市值出現狂飆。主要在內地從事物業相關業務的香港投資控股公司皇冠環球，11月15日股價接近單日翻番，股價大漲96％。從事房地產投資及開發的正商實業，股價也大漲80％。

內房物業股也出現大漲。因資金緊張，此前就出現上市房企挪用下屬物業公司現金。而目前房產行業融資環境大為改善，市場正對物業公司進行價值重估。融創服務上漲37％、旭輝永升服務漲26％。

同時，據澎湃新聞，融創房地產集團正準備對其境內的債券進行整體重組，目前正在對重組條款進行磋商。這是繼富力地產、龍光集團之後第三家進行境內債重組的房企。

隨著近日地產股快速反彈，包括旭輝控股、時代中國、碧桂園、弘陽地產、德信中國等個股近5個交易日股價翻番。

外資短期看多超跌股反彈，但中期仍看多國企。摩根大通近期研報認為，龍湖、碧桂園等民營房企短期或持續跑贏大市，中期看好中國海外發展、華潤置地及華潤永珍生活等國企。

本文源自中國基金報